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來源：保險秘聞
市場利率持續下行、行業競爭激烈、數字化浪潮席捲而來……多股力量正共同重塑著保險業的風險管理生態。11月4日，北京商報記者了解到，天職國際近日發布的《保險公司全面風險管理調查報告（2025—2026）》（以下簡稱《報告》）指出，保險行業正值深度轉型與謀劃布局的關鍵時期。根據調查統計，行業風險管理的精細化有所提升，但在技術、模型和工具領域也還存在很多改善空間；產壽險之間開始產生分化，財產險公司甚至在部分領域出現惡化趨勢。
在業內人士看來，在這個從「看見風險」到「穩健前行」的艱難跨越中，保險公司如何破解風險管理焦點難題，已成為決定未來市場格局的關鍵變數。
險企遇重重「風險迷霧」
一份行業報告精準捕捉到了行業的共同焦慮點。
《報告》顯示，市場利率下行和行業「內卷」競爭被超過65%的機構視為當前經營管理的主要挑戰。此外，人身險公司更關注利率下行影響，財產險公司則聚焦競爭壓力。
聚焦於人身險領域，利率下行的趨勢及其影響，正受到行業越來越多的關注。近日，中國保險行業協會組織召開人身保險業責任準備金評估利率專家諮詢委員會2025年三季度例會，保險業專家就人身保險產品預定利率發表了意見，認為當前普通型人身保險產品預定利率研究值為1.90%。這相較於此前的1.99%再次微降，對此，在業內人士看來，從行業發展視角來看，低利率環境是人身險行業面臨的主要挑戰因素之一。
「報行合一」這項要求保險公司嚴格執行經備案的保險條款和保險費率的制度，已在人身險領域和車險取得顯著成效，如今已向財險公司的非車險領域延伸。10月，國家金融監督管理總局印發《關於加強非車險業務監管有關事項的通知》，聚焦非車險領域經營不規範、非理性競爭等問題，旨在優化考核機制、規範產品開發使用、規範保費收入管理、強化市場監管、改進非車險承保理賠服務等。
值得關注的是，在數字化浪潮面前，保險業的風險管理顯得步履蹣跚。《報告》指出，在數字化與人工智慧方面，行業的風控合規應用總體上還處於早期階段，多數機構仍持觀望態度。
《報告》還指出了另一個管理痛點：保險公司內部控制矩陣與業務結合、內控與操作風險管理工具融合等方面是行業普遍面臨的管理難點，而合規管理工具優化和科技賦能也是當前行業的主要訴求。
保險業情形複雜且具有高風險屬性，這導致其內部控制遇到諸多棘手狀況。有業內人士指出，就財險公司的內部控制而言，雖然不少財險公司已就加強內部控制進行了部分嘗試，但仍然存在管理層對其重視不夠、風險評估手段滯後、信息溝通有阻礙等問題。這些問題不僅影響公司運營效率，甚至會造成財務風險。找出財產保險公司內部控制的弊端並擬定改進對策，已成為行業亟需破解的關鍵課題。
風險管理重要性凸顯
從人身險領域出發，轉型的種子早已開始萌發。
面對嚴峻的低利率環境，人身險行業積極應對挑戰，業務結構不斷優化，浮動收益型產品轉型初見成效。北京商報記者了解到，「報行合一」的深入開展，預定利率與市場利率掛鉤機制的持續推進，使得降本增效成績顯著，經營服務質效穩步提升，行業內生髮展動力持續增強。
「報行合一」在非車險領域的全面實施，正在倒逼中小公司轉變競爭策略。在業內人士看來，中小公司應從依靠費用投放的粗放式經營，轉向真正的風險減量和科技賦能。無論人才的投入還是科技的投入都將大幅提升，這場轉型對中小保險公司而言，無異於一場大考驗。基於此，財險公司需將「報行合一」的要求逐條分解至精算定價、產品開發、銷售管理、費用核算、客戶服務等全業務流程，明確各部門職責，杜絕管理真空。
「這些積極變化顯示，行業正在困境中尋找新的增長路徑。」在業內人士看來，那些能夠率先完成從「看見」風險到「走穩」發展轉變的保險公司，必將在新一輪行業洗牌中佔據先機。而這場轉型的成敗，不僅關係著單個企業的生存，更決定著保險業在高質量發展道路上的行進速度。因此，保險公司要實現全面風險管理，需先搭建科學的風險管理框架。
「風險管理是保險公司的生命線，保險業務本身也是在經營風險，因此風險管理對於保險公司的重要性不言而喻。」天職國際保險諮詢主管合伙人周瑾在接受北京商報記者採訪時表示，中央以及金融監管機構一直強調保險行業的強監管和防風險，在確保風險可控的前提下，在自身的風險承受能力和風險偏好框架下，保險公司的經營才能可持續。
基於《報告》中提及的保險業風險管理現狀，中央財經大學副教授劉春生認為，保險公司之所以高度重視風險管理，一方面是出於應對持續趨嚴的監管態勢、滿足合規要求的需要；另一方面，也是為了抵禦市場利率下行、行業競爭加劇等外部風險，從而保障自身穩健經營並提升市場競爭力。此外，行業之所以聚焦於風險管理的調研，則是因為當前風險環境日趨複雜、行業穩健發展需求增強，以及數字化風控仍處於探索階段，且各部門在風控視角上仍存在一定差異。
「主動應變」成關鍵詞
面對日益複雜的風險環境，保險行業正迎來戰略轉型關鍵期。
《報告》為行業描繪了更廣闊的視野：在「十四五」收官與「十五五」開啟之際，保險行業正值深度轉型與謀劃布局的關鍵時期。面對利率下行、利差損風險、產品同質化及科技轉型壓力，風險管理不應僅是合規需求，更是保險機構穩健經營和價值創造的核心競爭力，應從「被動應對」轉向「主動管理」，保險機構也需在增長、盈利與安全之間尋求平衡。
在周瑾看來，保險公司的風險管理需要覆蓋從頂層治理、組織與職能、政策制度、模型與工具到數據和系統的分層級要素，採用定量和定性的方法工具，結合外部市場與監管，以及內部戰略和發展階段的需求，靈活採用不同的管理策略。在這過程中，風險管理需要與業務很好地協調配合，既要保持一定的獨立性，對業務擴張起到風險約束作用，也要站在公司整體的視角，發揮對業務平穩發展保駕護航的效用。
「保險公司可從四方面應對風險管理。」劉春生表示，可以先完善風險識別體系，用定性定量結合方式評估風險；再優化流程，將風控前移至事前預防與事中控制；同時加大投入，提升信息技術、數據治理能力以推進數字化風控；還要堅守合規經營理念，嚴格遵守監管要求，強化合規管理。
