截至2025年8月29日晚間，包括中國工商銀行（ 601398.sh、01398.hk）、中國農業銀行（ 601288.sh、01288.hk）、中國銀行（601988.sh、03988.hk）、中國建設銀行（ 601939.sh、00939.hk）、交通銀行（601328.sh、03328.hk）、中國郵政儲蓄銀行（601658.sh、01658.hk）在內的國有六大行半年報全部披露完畢。
數據顯示，上半年六家銀行歸母凈利潤合計達6825.24億元，資產質量穩定向好，5家銀行不良貸款率較2024年末有所下降。
面對凈息差持續收窄的大環境，國有大行正從規模擴張走向質量競爭，多家銀行高管表示，將綜合施策推動凈息差在合理區間內邊際趨穩。
工商銀行在其下半年的經營重點計劃中強調，要細緻地執行穩定經濟的存量和增量政策，確保產品和客戶定位精準，帶頭整治「內卷式」競爭，有效預防和化解在關鍵領域的風險，以鞏固其經營基礎。
有六大行業績分化，工商銀行營收居首
2025年上半年，國有六大行經營業績呈現明顯分化態勢。
工商銀行以1681.03億元的歸母凈利潤位居首位，但同比下降1.4%；建設銀行以1620.76億元緊隨其後，同比下降1.37%。農業銀行實現歸母凈利潤1395.10億元，同比增幅達2.70%，是六大行中凈利潤增速最快的銀行。中國銀行實現歸母凈利潤1175.91億元，同比下降0.85%。郵儲銀行和交通銀行分別實現歸母凈利潤492.28億元和460.16億元，同比分別增長0.85%和1.61%。
營收方面，工商銀行以4270.92億元營收居首，同比增長1.6%；建設銀行營收3942.73億元，同比增長2.15%；農業銀行營收微增0.8%。中國銀行實現營業收入3290.03億元，同比增長3.76%；交通銀行實現營收1333.68億元，同比增長0.77%。
觀察者網 制
資產規模方面，六大行均實現穩步增長。截至6月末，工商銀行的資產規模較上年末增長7.20%至52.32萬億元，穩居首位。農業銀行、建設銀行的資產規模均超40萬億元，分別為46.9萬億元、44.43萬億元。中國銀行的資產規模較2024年末增長4.93%至36.79萬億元。
郵儲銀行的資產規模突破18萬億元，達到18.19萬億元。交通銀行的資產規模較2024年末增長3.59%，達到15.44萬億元。
凈息差持續收窄是銀行業面臨的共同挑戰。受lpr重定價及存量房貸利率調整影響，利息凈收入普遍下降。建設銀行利息凈收入同比下降3.16%；農業銀行因利率變動導致利息凈收入減少289.02億元。
為對沖息差壓力，多家銀行通過手續費及傭金收入、投資交易等業務增加非利息收入。
工商銀行非息收入同比增長6.5%；建設銀行其他非利息收入大增55.63%。這種變化反映出銀行業正從傳統利息收入模式向多元化收入結構轉型。
資產質量是衡量銀行健康度的重要指標。整體來看，六大行資產質量穩定向好。
上半年，國有六大行撥備覆蓋率整體保持在充足水平，反映出穩健的風險抵禦能力。其中，農業銀行（295.00%）和郵儲銀行（260.35%）處於行業較高水平，建設銀行（239.40%）、工商銀行（217.71%）和交通銀行（209.56%）也均顯著高於監管要求。多數銀行撥備覆蓋率較上年末有所提升，如交通銀行增加7.62個百分點，建設銀行上升5.80個百分點，顯示其審慎計提撥備、增強風險緩衝能力的策略。唯一出現下降的中國銀行（197.39%），波動在合理範圍內。
在撥備覆蓋率保持高位或提升的同時，六大行不良貸款率普遍穩中有降，截至6月末，5家銀行的不良貸款率較2024年末有所下降。郵儲銀行不良貸款率為0.92%較上年末上升0.02個百分點；中國銀行不良貸款率較上年末降低0.01個百分點，為1.24%。
農業銀行、交通銀行不良貸款率均為1.28%，分別較上年末下降0.02個百分點、0.03個百分點。工商銀行、建設銀行不良貸款率均較2024年末降低0.01個百分點，均為1.33%。
值得注意的是，六大行均計劃實施中期現金分紅，合計派息規模超過2000億元。具體來看，工商銀行擬每10股派發人民幣1.414元（含稅）；農業銀行擬每10股派發人民幣1.195元（含稅）；中國銀行擬每10股分派普通股現金股利人民幣1.094元（稅前）。
建設銀行擬每10股派發現金股息人民幣1.858元（含稅）；郵儲銀行擬每10股普通股派發人民幣1.230元（含稅）；交通銀行擬每10股分配現金股利人民幣1.563元（含稅）。
聚焦主責主業，做好金融「五篇大文章」
2025年上半年，國有六大行在金融「五篇大文章」框架下持續推進各項戰略部署，圍繞科技金融、綠色金融、普惠金融、養老金融和數字金融五大領域展開系統性工作，服務實體經濟質效有所提升。工商銀行通過構建「1+5」政策體系，建立超2000人的核心專家庫和萬人科技團隊，強化組織支撐。該行科技貸款餘額突破6萬億元，綠色貸款餘額同樣超過6萬億元，普惠貸款餘額近3.4萬億元，同比增長17.3%。中國銀行科技貸款餘額達4.59萬億元，授信戶數超16萬戶，綠色貸款餘額增長16.95%至4.54萬億元，普惠型小微企業貸款餘額增長16.39%至2.65萬億元。
建設銀行科技貸款餘額5.15萬億元，較上年末增長16.81%，綠色貸款餘額5.72萬億元，增長14.88%，普惠型小微企業貸款餘額3.74萬億元。農業銀行科技貸款餘額4.69萬億元，增長21.0%，綠色貸款餘額5.72萬億元，增長14.6%，普惠貸款餘額4.24萬億元，增長17.9%。交通銀行為6.8萬戶企業提供科技貸款支持，餘額突破1.5萬億元，綠色貸款餘額超過8700億元，普惠貸款餘額8524.01億元，增長12.96%。郵儲銀行科技貸款餘額突破9300億元，服務科技型企業超10萬戶，綠色貸款餘額9586.39億元，增長11.59%，普惠型小微企業貸款餘額1.72萬億元。
在養老金融方面，各行積極布局養老金金融、養老服務金融和養老產業金融三大領域。工商銀行各類養老金管理規模5.4萬億元，服務55歲以上客群超2.1億戶。中國銀行社保卡累計總有效卡量1.26億張，企業年金個人賬戶管理數452.64萬戶。農業銀行實體社保卡、電子社保卡、醫保碼用戶數分別達2.78億、1.83億、7901萬，個人養老金客戶數較上年末增長71.9%。交通銀行養老產業貸款餘額較上年末增長21.39%，養老金託管規模居行業前列。郵儲銀行個人養老金賬戶累計開戶超千萬戶，繳存規模較上年末增長28.85%。
數字金融領域，各行加速數字化轉型。工商銀行開展領航ai+行動，建成企業級千億參數大模型「工銀智涌」。中國銀行個人手機銀行月活客戶數達9759萬戶，同比提升8.59%。建設銀行手機銀行和「建行生活」月活用戶達2.43億戶，增長14.40%。農業銀行發布掌銀10.1版，「農銀e貸」貸款餘額6.52萬億元，增長13.7%。交通銀行數字經濟核心產業貸款餘額超過2860億元，互聯網貸款增長8.52%。郵儲銀行大數據平台實時數倉日均處理數據量超50億條，同比增長約80%。
總體來看，國有六大行2025年上半年在金融「五篇大文章」框架下持續推進產品創新、服務優化和機制完善，各項貸款餘額普遍實現增長，服務體系進一步健全，在支持實體經濟重點領域和薄弱環節方面發揮了相應作用。
