我國第七家專業健康險公司迎來第二任總經理調整。7月15日，瑞華健康保險股份有限公司（以下簡稱「瑞華健康」）發布公告稱，總經理田凱提出辭職，並指定副總經理馮華暫時代為行使總經理職權。
此次核心高管更迭，正值瑞華健康發展的關鍵階段。今年是瑞華健康成立第七年，在度過七周歲生日之際，該公司也面臨著穩住盈利局面和償付能力「見底」雙重大考。
最年輕副總暫「挑大樑」
根據瑞華健康公告，該公司總經理田凱因個人原因於7月4日向董事會提出辭職申請。經該公司董事會審議批准，田凱不再擔任總經理職務。瑞華健康同時表示，指定副總經理馮華暫時代為行使總經理職權。
田凱出生於1973年4月，是瑞華健康成立以來的第二任總經理。其曾於多家保險公司任職。簡歷顯示，田凱於2020年9月起加入瑞華健康。2019年7月至2020年6月曾任北京妙醫佳健康科技公司副總裁，2016年4月至2019年6月曾任中國遠大集團保險公司籌備組組長，2012年5月至2016年3月曾任信泰人壽北京分公司總經理，2011年8月至2012年4月曾任天安人壽總公司業務總監等。
此次暫代職權的馮華，從2018年8月起就開始擔任瑞華健康副總經理，雖然資歷較深，卻也是瑞華健康最年輕的副總。簡歷顯示，馮華出生於1978年4月，於2016年12月起加入瑞華健康。值得注意的是，馮華還是一位技術型人才，曾在微軟、螞蟻金服、深圳平安金融科技諮詢有限公司等任職。
未來，這位「科技型」副總是否會轉正，或者僅僅是過渡時期的臨時「挑大樑」，目前外界暫不可知。北京商報記者就瑞華健康後續人事安排等致函該公司採訪，但截至發稿未獲得回復。
償付能力「見底」
瑞華健康開業於2018年5月，是7家專業健康險公司中最年輕的公司，總部位於上海。
雖然成立時間不久，今年5月剛剛迎來七周歲生日，但是該公司在去年便實現了第二次盈利，今年一季度繼續盈利。具體而言，從2018年到2024年這六年半，瑞華健康凈利潤分別為-1.24億元、-1.02億元、-0.66億元、-1.09億元、0.22億元（重述後為0.02億元）、-1.5億元、0.88億元，表現為「五虧兩盈」。今年一季度，瑞華健康實現凈利潤0.76億元。
一直以來，保險行業，尤其是人身險行業素有「七平八盈」這一「定律」。即開業後第七年打平，第八年進入盈利周期。尤其是在當前背景下，保險業步入調整周期，中小保險公司面臨的市場環境發生變化，盈利難度加大。像瑞華健康這般較早實現盈利的，業內並不多見。
不過，接下來，瑞華健康將面臨守住盈利「城池」和提升償付能力水平的雙重考驗。
截至今年一季度末，瑞華健康的核心償付能力充足率為73.71%，綜合償付能力充足率為101.51%，風險綜合評級為bb。償付能力是險企經營發展的生命線，亦是監管評估保險公司風險管理能力的重要指標。按照監管要求，險企償付能力達標需滿足三點要求，即核心償付能力充足率不低於50%、綜合償付能力充足率不低於100%以及風險綜合評級在b類及以上。如果不滿足，將面臨監管談話，限制董事、監事、高級管理人員的薪酬水平，乃至責令停止部分或全部新業務等監管舉措。目前來看，瑞華健康的綜合償付能力充足率僅比監管「紅線」高出1.51個百分點，可以說是在「紅線」上行走。
保險公司的核心、綜合償付能力充足率並不只有50%、100%這個「紅線」，如果這兩個指標分別低於60%和120%，在發展業務方面就有諸多限制。比如保險公司經營稅優健康險，就需要滿足上年度末綜合償付能力充足率不低於120%、核心償付能力充足率不低於60%等要求。此外，核心償付能力充足率低於60%或綜合償付能力充足率低於120%的保險公司也會成為監管重點核查的對象。
對於瑞華健康來說，接下來首要考慮的就是如何提升償付能力指標。北京社科院副研究員王鵬認為，瑞華健康一方面需要壓縮高資本消耗的保險業務，另一方面資產端也需要加強久期管理與風險對沖，防止資本市場波動侵蝕償付能力。
此外，外源性資本補充是更為「立竿見影」的舉措。王鵬直言，在瑞華健康當前盈利基礎尚不穩固的背景下，外部資本注入是快速改善指標的關鍵手段，增資可直接補充資本金，為業務擴張提供安全墊。
加入健康風險管理「大軍」
當前，外部環境充滿快速變化和不確定性，強烈的安全感需求推動保險業重新定位自身價值。瑞華健康也在行業需求變化中重新尋找自己的定位。
北京商報記者了解到，近期，瑞華健康宣布，以rha3.0pro戰略為引領，將全力打造「管理式健康險」模式。據介紹，該模式以健康保險為基石，集健康風險管理、健康服務管理、財富管理三大功能於一體，通過融合創新保險產品與健康管理、賦能應用數智系統、整合變革客戶服務模式與生態資源，構建起具有獨特品牌形象、高頻服務廣大客群需求的特色化經營管理體系。
瑞華健康並非個例，近些年，越來越多的險企正從「風險補償」向「風險管理」轉型，開始思考如何從保險本源上做好健康風險管理與風險保障等。如中信保誠人壽推出了「保險+健康醫療」產品服務體系、平安人壽推出了「添平安」保險+服務解決方案等。
在中國企業資本聯盟副理事長柏文喜看來，此類模式的本質，是從「賣產品」轉向「管人生」，從「事後賠付」轉向「事前預防+事中干預+事後補償」的全流程陪伴。客戶不再只為「出事後賠錢」買單，而是為「全流程陪伴」付費。業內人士指出，保險本身是一種低頻的消費產品，長期以來給大家的印象只是一張冰冷的保單；保險機構提供健康管理服務，則可以作為一個與客戶高頻互動的場景，有利於險企提升客戶黏性。
rha3.0pro戰略將如何推進，有哪些具體發展規劃，北京商報記者致函瑞華健康採訪，但截至發稿該公司並未回復。
北京商報記者 李秀梅
