散戶為什麼必輸?
是追漲殺跌、貪婪恐懼?
還是信息不對稱、運氣不佳?
這些確實是散戶輸的部分原因。但是,這不是根本原因。這些只是讓散戶輸得更快一些。
散戶必輸的根本原因,是因為他是散戶,資金量少。
讓我們先來玩一個遊戲:兩個人玩拋硬幣,賭正反面,一次100,遊戲絕對的公平公正,唯一的條件就是贏錢的一方不能喊停,直到虧錢認輸為止。其中一個人本金100W,另一個人本金只有100塊。你覺得最終誰會贏,還是贏的機率都是一半一半?
結局很明顯,本金只有100塊的人必輸無疑。
硬幣遊戲還是絕對公平的勝率一樣的遊戲。而在股市中,更加殘忍的是,你玩的還是一個「不公平」的遊戲,你的信息獲取渠道不如主力,你對行業/公司的了解程度也不如主力,再加上你的資金量更是九牛一毛,你覺得你有幾分勝算?
那怎麼贏?
知道問題在哪,劣勢在哪,就可以各個擊破。
問題一、資金量少;
這是散戶最大的劣勢,也是唯一一個用任何辦法都無法避免的劣勢。所以只能分散投資,降低風險。
對應策略:分散投資,不宜全倉或者重倉某個投資品種。
問題二、贏了還想贏;
人性的弱點,在這個市場體現得淋漓盡致。牛市中,上證指數走到4000點,幻想著突破5000點,走到5000點,又幻想著必然突破6000點。
對應策略:制定策略,牛市分批止盈賣出,嚴格執行,不宜貪婪,不被慾望牽著鼻子走。
問題三、虧損賣出;
只要公司基本面沒啥問題,不賣還有機會。虧損賣出,那就直接宣布投降。
A股從來都是牛短熊長,一輪斷崖式爆跌先讓那些加槓桿的人直接爆倉,再熊個三五年內再熬死一批散戶主動出局,五年內熬死最後一批急用錢出局的人。
天作孽(股災),猶可恕;自作孽(加槓桿爆倉),不可活。
對應策略:閑錢投資,不加槓桿,熬死主力。