地藏王作为阴间地狱的主宰，以救助地狱中所有罪鬼为己任，自然是大慈大悲，十分宽厚。在民间，流传着很多地藏菩萨的故事。
在清人袁枚所写的《子不语》中便记载了这样一个故事。清朝两江总督于成龙未发迹时，曾经梦入一处宫殿，宫殿门楣上写着“地藏王府”几个大字。他走入殿阁，见到殿内有一个老和尚正在打坐。他想起地藏王主司人间之事，于家有一个老仆人，勤劳肯干，这几年却久病不起，于是向地藏王作揖，请求地藏王为自家老仆延长寿命。
地藏菩萨
于总督求了好多遍，老和尚一言不发。于成龙心头火起，冲上前给了老和尚一个耳光。这老和尚被揍了，不但没有生气，反倒眉开眼笑，伸出一根手指晃了晃。于成龙醒了后，把这件事情告诉家人。大家都说，那老和尚就是地藏王。地藏王伸出一根手指，就是答应您，为您家的仆人延寿一纪（十二年）。没几天，那老仆人果然病好了，而且恰恰多活了十二年！
地藏王因念于成龙为人善良，体恤下人，尽管挨了他个嘴巴，也不计较，笑着满足他的请求。这则故事显示了这位阴间最高神的博大胸怀。不过需要指出的是，地藏王并不是“老好人”，他的慈悲也是有原则的。对于那些为非作歹的恶人，地藏王丝毫不留情面。这方面的例子，最著名的要属“东窗事发”这一故事。
这则故事，记载于《坚瓠集》中：
“桧既杀武穆，向灵隐寺祈祷。有一行者乱言讥桧，桧问其居止。僧赋诗，有“相公问我归何处。家在东南第一山”之句。桧令隶何立物色。立至一宫殿，见僧坐决事。立问侍者，答曰:“地藏王决秦桧杀岳飞事。”须臾，数卒引桧至，身荷铁枷，囚首垢面，见立，呼告曰：“传语夫人，东窗事发矣！”
为何秦桧会高呼“东窗事发矣”？原因是秦桧和其妻王氏在东窗之下定下了谋杀岳飞的计划。这个计划被地藏王察觉，为了给岳飞报仇，他把秦桧抓到了阴间受审。其实，杀岳飞的主谋是完颜构，但是他是人间的皇帝，又是秦桧的保护伞，人们奈何他不得，只好将愿望寄托在地藏菩萨身上。地藏菩萨也不负人间所托，给大家出了一口恶气。
地藏菩萨
这个故事后来被编成了元杂剧《地藏王证东窗事发》。剧情是，岳飞兵驻朱仙镇，准备收复失地，却被十二道金牌召回。秦桧将其送到大理寺，诬陷其谋反。岳飞坚决否认，与岳云一起被杀。地藏王得知此事后，化身为呆行者，在灵隐寺待秦桧烧香时，对他说东窗事发了。何宗立奉秦桧之命捉拿呆行者，行者不见，留诗一首，有“家住东南第一山”之句。何宗立得卖卦先生指引，见到了地藏王。地藏王让何见到了秦桧的鬼魂。秦桧披枷带锁，请何传话给王氏，说东窗事发了。二十年后，何宗立回到京城，参见了宋孝宗，陈明经过，说岳飞已经升天，秦桧则下了地狱。于是孝宗祭奠了岳飞。
