10月13日，台積電在第三季度法說會上公布了第三季度財務數據以及第四季度展望，此外，台積電總裁魏哲家、財務長黃仁昭也透露了供應鏈庫存狀況、南京廠最新動態、資本支出、擴產設廠、先進位程等問題。從台積電動態，可以窺知當前半導體產業進入調整時期。
Q3毛利率達60.4%，先進位程營收佔比過半
財報數據顯示，台積電第三季度營收為6131.4億元新台幣（約1385.7億元人民幣），同比增長47.9%，環比增長14.8%；其中凈利潤表現亮眼，達到2808.7億元新台幣（約634.77億元人民幣），同比增長79.7%，環比增長18.5%。
圖片來源：台積電財報截圖
利潤率方面，台積電三季度毛利率60.4％，再創歷史新高，超市場預估的58.9％，其前季為59.1％；營業利益率 50.6％，超市場預估的 48.7％，前季為49.1％。
圖片來源：台積電財報截圖
從技術節點看，台積電第三季5納米製程出貨占晶圓銷售金額28%，7納米佔比26%，16納米12%，28納米10%。總體而言，先進位程（包含7納米及更先進位程）的營收佔比達到全季晶圓銷售金額的54%，且近年來不斷上升，其中5納米及及更先進位程佔比今年上升明顯。
圖片來源：台積電財報截圖
以技術平台分，第三季台積電智能手機營收佔比41%，高性能計算（HPC）39%，物聯網10%，車用電子5%，消費電子2%，其中，物聯網營收大增33%，智能手機增幅達25%，動能最強勁。
Q4營收達199-207億美元，魏哲家估庫存調整將延續到2023年上半年
展望第四季度，台積電預估營收將達199-207億美元（約1426.83—1484.19億元人民幣），相當於季減1.6%至季增2.3%，平均值換算為0.4%。
黃仁昭指出，以第四季毛利率預估值中位數來看，將與第三季持平，主要是匯率有利因素與產能利用率下滑相抵銷。「台積電為了應對2023年的成本上升壓力將持續推動價值的銷售，長期毛利率53%以上仍可實現。」
魏哲家表示，第四季因智能手機與高性能計算，對5納米需求持續增加，平衡客戶持續進行庫存調整所帶來的影響，因此預估業績將持平表現。
而在庫存產能方面，魏哲家補充，半導體供應鏈持續去庫存，預期庫存水位將於第3季達到高峰，第4季庫存水位將下滑，庫存調整將維持幾季時間，可能延續到2023年上半年。
魏哲家認為庫存調整的影響將持續，估計2023年雖然整體半導體產業可能衰退，不過台積電仍將是成長的一年，在高性能計算（HPC）應用驅動先進位程需求，預期未來幾年美元營收將成長15%至20%。
南京廠16/28納米獲美一年設備授權許可
據外媒近日報道，台積電已獲得為期一年的繼續訂購美國晶元製造設備以在中國大陸擴張的許可證，而台積電在第三季度法說會上也證實這一消息。
台積電錶示，已獲得美國一年許可用於南京工廠生產28nm和16nm製程的產品，台積電將在完全遵守所有規章制度的情況下為所有客戶提供服務。
另外，台積電建廠計劃也十分值得關注。
台積電總裁魏哲家表示，5納米製程需求強勁，美國亞利桑那州5納米廠建廠計劃符合進度。
「南京廠擴產計劃也依規划進行，儘管7納米需求趨緩，不過高雄廠建廠也依進度進行。日本廠同樣依進度進行，符合客戶需求。」魏哲家說道。
此外值得關注的是，近期業界有消息傳出，台積電考慮在德國德勒斯登（Dresden）設廠，預估10月將派團考察。關於歐洲建廠計劃，魏哲家指出，台積電將會持續增加擴產布局，不排除任何可能性，不過，將視客戶需求、商業機會、運營效率及成本而定。
再下調全年資本支出預期至360億美元，降幅達兩成
台積電在第三季度法說會時表示再次下調今年資本支出至360億美元，此前，台積電預計今年資本支出在400至440億美元之間，第2季法說會時台積電將資本支出下調至400億美元。
黃仁昭指出，今年資本支出70-80%用於先進位程，10%用於先進封裝量產，10-20%用於特殊製程，並強調將持續支持客戶長期需求成長，將與客戶合作規劃產能。
黃仁昭解釋資本支出削減原因時表示，一個原因是基於對目前營運中期前景的展望，進行產能優化；另一個原因是（生產）工具交付的挑戰。關於生產工具，業績關注的焦點在於ASML的光刻機，今年Q2季度時ASML就已表明訂單積壓額超過330億歐元。
至於2023年資本支出，黃仁昭則說，目前仍謹慎看待客戶需求，但會確保能支持客戶長期結構成長。
除了台積電外，近期美光、鎧俠也在通過削減資本開支、減產等緊急舉措應對市場變化。美光宣布公司明年資本支出將削減30%，晶圓廠設備支出減少50%；鎧俠則表示將調整日本四日市和北上NANA Flash晶圓廠的生產，從10月開始晶圓生產量將減少約30%。
先進位程方面，7納米產能利用率下降，3納米需求超過供應量
在先進位程方面，魏哲家表示2023年台積電目標製程產品組合持續增加，2023年產能利用率仍將在價值提升下維持，將會是成長的一年。不過台積電7納米產能利用率因市場需求變化短期轉弱，主要是來自手機與PC部分客戶需求多數運用6納米/7納米相關調整都已經同步發生（It's just Happened）庫存調整。
隨著7納米產能利用率下滑，台積電也調整高雄廠產能規劃，高雄廠預計今年動土，2024年開始量產，原規劃以7納米及28納米製程為主。不過，魏哲家今日表示，高雄廠7納米計劃有所調整，但28納米不變、依照進度進行。
而在3納米製程方面，台積電則傳來好消息。魏哲家表示，客戶對3納米的需求超越台積電的供應量，部分原因來自持續存在的機台交期問題，預估明年將滿載生產，3納米營收佔比約為4-6%。
「台積電正與設備供應商緊密合作，為3納米製程準備更多產能，以支持客戶在明年、2024年及未來的強勁需求。」魏哲家說道。
而對於更為先進的2納米技術進程，魏哲家透露，目前為止一切順利，甚至優於預期，仍照進度預計2025 年量產。此前資料顯示，2納米將用新的納米片(nanosheet)技術，和3納米技術相比，功效大幅往前推進。在相同功耗下，速度增快10~15%，或在相同速度下，功耗降低25~30%。
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