越南經驗告訴我們：穩定對供應鏈至關重要

本文轉自作者 | 李瀚明

越南的經驗告訴我們，疫情會危害供應鏈的穩定，而一個無法保證穩定供應鏈的國家，不可能取得國內外客戶和供應商的信任。

今年開年兩個月以來，越南各地的工人紛紛揭竿而起，抗議惡劣的工作環境。薪水不足、加班時間過長、核酸檢測不夠頻繁、陽性員工不予隔離……種種理由都使得越南員工的工作環境隨着越南的疫情急劇惡化。這一切始於越南的疫情——疫情使得越南的勞動力供給陷入了一種惡性循環，正在損害這個國家新生的製造業。

如果觀察越南的國內生產總值和貿易總額，你會發現越南是一個積極的外向經濟體。2020年越南實現了國內生產總值2712億美元（增長2.91%），但進出口總額為5439億美元（增長5.1%），出口2815億美元（6.5%），進口2624億美元（3.6%）；2021年越南的GDP增長了2.58%，但是進出口總額增長了22.6%（6685億美元），出口3362.5億美元（19%），進口3322.5億美元（26.5%）。

將進出口貿易總額除以國內生產總值，可以得到一個名為“外貿依存度”的指標。中國的外貿依存度一般在30%到40%之間（如2021年GDP為114萬億元人民幣，進出口貿易總額為39萬億元人民幣，依存度約為34%）。按照這一方法計算，越南的外貿依存度為200%——這在與其相近人口的國家中，是非常高的數字。

這反映出越南經濟建立在“進口、加工、出口”的基礎上。通過吸引海外投資者在越南建立加工廠（2021年，外資企業出口占越南出口額的73.6%），從海外進口原材料（生產材料類佔93.5%），使用本地勞動力加工（加工工業產品占出口額89.2%）後再出口製成品到海外，越南開始積累自己的經濟基礎。

從貿易對象和貿易品類上也可以看出越南加工貿易的特點。在貿易對象上，中國是越南第一大貿易逆差國，其次是日本、韓國和東盟國家；美國是越南第一大貿易順差國，其次是歐盟和英國。可以說，越南是“亞洲製造、歐美消費”鏈條上，亞洲的最後一環。而從貿易品類上，越南出口貿易的品類也相對單一：2021年出口額超過10億美元的商品有35類，占出口總額的93.8%；出口額達100億美元以上的出口商品共8類，佔69.7%。

越南大進大出的特點使得越南需要保持高度穩定而可預測的交付節奏。考慮到越南到歐美目的地的船期，出口貨物需要在三個星期前完成製造等待裝船。這使得外國客戶一般會提前約六到八個星期安排生產訂單——如果在這兩個月內生產線出現問題，客戶的解決方案非常有限：要麼改用昂貴的航空貨運，要麼尋求其它生產廠商。

和中國一樣，越南領導人在新冠面前深知這個道理。這使得2020年的越南非常寧靜。除了7月下旬和8月上旬的三個禮拜短暫出現了周確診人數破百的情況以外，全年越南每周的確診人數都在數十人左右。考慮到輸入性疫情的存在，越南在這一段時間是“清零”的。

在“清零”的背景之下，越南的經濟大體維持穩定。2020年越南製造業錄得不錯的成績——出口增長6.5%（2815億美元），進口增長3.6%（2624億美元），工業總產值增長3.4%。儘管和世界其他國家一樣，越南的旅遊業和服務業遭受了巨大損失，但是越南整體在2020年還是錄得了2.91%的經濟增長，在大量國家陷入經濟衰退的背景下保住了正增長。

正增長對於越南而言也意味着穩住了就業——越南統計總局統計2020年越南適齡勞動力的未充分就業率為2.4%，考慮到農業的季節性失業而言這是一個不錯的數字。

越南的經濟形勢在2020年看來一片大好。隨着RCEP的簽訂，大家對2021年越南的經濟增長充滿了期待。包括越南政府和國際組織，都預測越南2021年的GDP增長會回到2019年的7%區間。事實上越南也確實在重回正軌：2021年第一季度GDP增長4.72%，第二季度GDP增長6.73%。但是2021年第二季度開始，Delta毒株在越南的肆虐改變了局面。

在之前的文章中我提到過，勞動力密集的加工產業有一個特點——疫情防控中需要避免的“三密”（密閉空間、人口密集、密切接觸），它全佔了。工廠裡面為了保證工作環境的恆溫恆濕，一般常年密閉，以空調調節空氣質量；加工產業為了最大限度利用工廠土地資源，工人在工廠里的“人口密度”也比較高；同時工人如果得不到充足的口罩等的供應，也容易形成密切接觸。這使得加工產業很容易受到疫情的影響，常常會出現超級傳播現象——中國東南沿海的蘇州、廈門、東莞等製造業重鎮，沒少經歷過單一工廠被“超級傳播”影響的圖景。

越南自然也不例外。在2021年5月的時候，Delta毒株在越南每周感染人數破千；而7月份的時候，每周感染人數就已經破萬了。而在感染人數中，又以工廠工人為大多數。在嚴峻的疫情下，疫情導致胡志明市和河內等大城市被迫“封城”。在封城期間，為了保證防疫安全，工廠需要降低“人口密度”，使得可用勞動力數量大幅度下降。

這些因素最終反映在了越南21年三季度大跌6.02%的GDP上和激增532萬（從二季度的2.62%漲到三季度的3.98%）的失業人口上。

整個三季度都在每周六七萬例確診的混亂中度過以後，越南在10月總算將疫情控制在了每周兩萬例的水平。混亂之後，越南政府開始解除對工人們的隔離措施，而企業則希望他們能夠重歸工位生產。這種希望是非常正常的：還有六個星期，就是感恩節；十個星期，就是耶誕節。歐美消費者在這段時間對各種消費品的需求都很高企，但凡供應商都不想放過這樣的賺錢機會。

但是事情顯然不遂人意。工人們並不想回到工位，而是集體開始離開工廠，回鄉務農，“自願失業”。胡志明市的工業區管委會統計，胡志明市工業區的人數從疫情前的29萬人減少到了10月初的14萬人——整整少了一半。而全胡志明市返鄉的人流可能有兩百萬之譜。

這種情緒十分容易理解。在被隔離的三個月內，工人們對於工廠生活中感染新冠病毒的風險有了充分的認識：沒有人希望在沒有醫療保險的情況下，冒着染病之後的高額經濟損失去掙工錢。因此，越南社會一時出現了結構性失業的奇景：一邊是統計反饋的失業率上升，一邊是工廠反映的勞動力緊張。

另外，大規模回鄉的工人導致了一個副作用——其中一部分陽性者將病毒帶到了鄉村。因此，11月開始，越南的病例再創新高。11月下旬的時候，越南的新增確診數已經超過了8月份的高峰，“解封”的努力可以說是失敗了。

這種局勢使得外國客戶對越南製造的信心跌到了谷底，開始轉移訂單。在需求旺季逐步逼近的時候，保證及時交貨的信譽遠比價格重要——因此客戶們開始一邊罵娘抱怨越南，一邊改從那些供應更穩定的市場下單。例如阿迪達斯抱怨自己因為越南工廠的停工，損失了六個億美金的銷售額；也有CEO抱怨說“自己六年建立起來的越南供應鏈六天就垮了”。

在這一系列的背景下，越南2021年的GDP只增長了2.51%——遠低於政府預想的6%。

零售品牌客戶對越南的不滿意使得供應商面臨訂單流失的壓力。為了在員工流失的背景下避免訂單和客戶的流失，工廠需要安排剩下的員工加班加點生產；而因為訂單流失造成的現金流和利潤下滑，又為工廠發放員工工資帶來了壓力。兩者疊加之下，越南工人的工作環境開始惡化。

惡化的工作環境使得工人更不想回去上班——2022年開始的兩個月中，越南各地的工人已經集會了28次，抱怨工廠惡劣的工作環境，並要求加薪。這使得越南企業主恢復生產的努力陷入膠着——可以預見的是，2022年的越南經濟將在疫情下面臨一個相當困難的開局。